Сегодня регистрация Кипрских Инвестиционных Фирм (КИФ) остается одной из популярных бизнес-ниш среди иностранных инвесторов. Но не все из них знают все тонкости и особенности данной процедуры, о чем мы постараемся рассказать в нашем материале.
Как зарегистрировать такую структуру на Кипре, какие документы следует подготовить, и о чем желательно знать заранее? Разберемся во всех вопросах.
Кипрские инвестиционные фирмы – понятие и значимость
Кипрская Инвестиционная Фирма ведет бизнес в соответствии с лицензией, выданной регулирующим органом ККЦББ (Кипрская комиссия по ценным бумагам и биржам), предоставляя третьим лицам инвестиционные услуги и операции.
Компания находятся под руководством Кипрской комиссии по ценным бумагам и биржам (ККЦББ). Также регламент КИФ попадает под Европейские Рынки в Директиве Финансовых Инструментов. Именно эта Директива нацелена на создание гармоничного предоставления финансовых услуг на экономической территории Европы, которая состоит из Исландии, Норвегии и Лихтенштейна вдобавок к 27 членам Европейского Союза.
Список услуг и операций КИФ:
- Прием и передача заказов в отношении одного или нескольких финансовых инструментов;
- Выполнение заказов по поручению клиентов;
- Работа за свой счет;
- Управление портфелем ценных бумаг;
- Инвестиционная консультация;
- Гарантированное размещение финансовых инструментов и / или размещение финансовых инструментов на основе твердых обязательств;
- Размещение финансовых инструментов без обязательства фирмы;
- Работа на многосторонней торговой площадке.
Услуги и операции компании строго регулируются и контролируются ККЦББ, которая требует разделять каждую услугу или операцию, при этом создавая информационные барьеры, которые не позволят работнику, не имеющему право на принятие инвестиционного решения владеть конфиденциальной информацией (англ. Chinese walls). Из чего следует требование ККЦББ к полной комплектации штата.
КИФ имеет право предоставить и дополнительные услуги, которые обозначаются, как Сопутствующие. К ним применяется менее жесткий контроль. Убедившись, что нет угрозы возникновения конфликта интересов, фирма может сотрудничать и делиться персоналом с отделом, предоставляющим инвестиционные услуги.
Список сопутствующих услуг КИФ:
- Хранение и управление финансовыми инструментами клиентов, в том числе депозитарное хранение и связанные с ним услуги, такие как управление наличными/обеспечением;
- Предоставление кредитов или займов инвестору, для сделки по одному или нескольким финансовым инструментам, если фирма, предоставляющая кредит или заем, участвует в сделке;
- Предоставление консультации по структуре капитала, промышленной стратегии и связанным с этим вопросами и консультаций и услуг по слиянию и покупке предприятий;
- Обмен иностранной валюты;
- Исследования и финансовый анализ или другие формы общих рекомендаций, касающихся операций с финансовыми инструментами;
- Услуги, связанные с гарантированным размещением;
- Инвестиционные и сопутствующие услуги, связанные с производными финансовыми инструментами.
Затраты связанные с открытием бизнеса на Кипре
Расходы на регистрацию бизнеса делятся на две категории:
- При открытии: приобретение лицензии, основание компании, уставной капитал;
- При управлении: персонал, основные эксплуатационные расходы.
Основная статья расходов – уставной капитал КИФ и персонал.
Уставной капитал Кипрской компании по инвестициям
При подробном рассмотрении минимально выпущенного и оплаченного уставного капитала, можно определить, что его величина зависит от основной деятельности.
- Уставной капитал КИФ в размере не менее двухсот тысяч евро (200.000 EUR) позволит кипрской фирме предоставлять одну или более инвестиционных услуг, а также управлять деньгами и/или финансовыми инструментами клиента.
- принятие и передача заказов в соответствии с финансовыми инструментами;
- выполнение заказов от имени клиента;
- управление портфелем ценных бумаг;
- консультации.
- Если компания оказывает услуги, указанные в пункте “а” и/или “г”, но не управляет деньгами и/ или финансовыми инструментами клиента, что по этой причине не сможет привести их к задолженности перед своими клиентами, в праве иметь уставной капитал в размере:
- как минимум восемьдесят тысяч евро (€80.000) или
- как минимум сорок тысяч евро (€40.000) и страхование на возмещение убытков покрывающие все государства- члены структуры, или другая гарантия на защиту от ответственности в случае халатности. Сумма страхования на один страховой случай, должна составлять не менее одного миллиона евро (€1.000.000) и не превышать, как минимум один миллион пятьсот тысяч евро(€1.500.000) в год по всем страховым случаям.
- Сумма уставного капитала кипрской компании должна составлять один миллион евро(€1.000.000), в случае если КИФ предоставляет одну или более услуг и/ или выполняет следующие операции:
- сделки на личном счете;
- гарантированное размещение финансовых инструментов и / или размещение финансовых инструментов на основе твердых обязательств;
- размещение финансовых инструментов не на основе твердых обязательств;
- работа на многосторонней торговой площадке.
Расходы на персонал
Для для такого бизнеса затраты на персонал самые ощутимые, поскольку регламент запрашивает чтобы каждый отдел был укомплектован индивидуально. В состав персонала должны входить менеджер по рискам, специалист по внутреннему контролю и генеральный менеджер, которые не вовлечены в процесс предоставления инвестиционных услуг.
Затраты на профессионала в определенной сфере могут обойтись в размере сорока тысяч евро(€40,000) (и более за руководящий состав). Затраты по персоналу в регионе по элементарной КИФ могут составлять двести тысяч евро(€200,000) в год и потребовать сохранение нетто капитала на уровне двухсот тысяч евро (€200,000) одновременно.
Справка: цена услуг за неисполнительных директоров составит около 10,000 евро в год (выплачивается сразу же после получения разрешения).
Уведомление о паспорте Кипрской Инвестиционной Компании
Компания может использовать право на паспорт для бесплатного предоставления/ выполнения услуг/ операций в другом государстве-члене, просто перенаправив свою лицензию.
КИФ имеет право предлагать инвестиционные и сопутствующие услуги в других государствах-членах:
- Открывая представительство в государстве-члене или,
- Без открытия представительства.
Без разрешения руководителя принимающего государства-члена.
Наши предложения
Мы можем помочь в создании КИФ, выступая в качестве советника (через ассоциированную инвестиционную фирму/ консультанта) и промоутера заявления, подаваемого в ККЦББ.
Мы будет отвечать за решение следующих задач:
- Консультации по конкретной форме бизнеса и необходимых лицензиях;
- Подготовка заявления;
- Подготовка дополнительной документации:
- Бухгалтера;
- Аудиторы;
- Внутренние аудиторы;
- Банки;
- Техническая поддержка;
- Торговые площадки;
- Исполняющие брокеры;
- Личных анкет;
- Организационной структуры;
- Руководства по эксплуатации;
- Бизнес плана;
- Проверки на соответствие;
- Процедур по противодействию легализации денежный средств, полученных незаконным путем (отмывание денег);
- Формальностей ККЦББ;
- Соглашений;
- Подача заявления и дополнительной документации;
- Ответы на любые замечания ККЦББ, касающиеся заявления;
- Поддержание связей между спонсорами и ККЦББ;
- Общий обзор и координация вопросов, относящихся к заявлению;
- Консультирования по специалистам третьей стороны:
- Содействие в подборе персонала;
- Заключительная доработка всех утвержденных документов для окончательного приобретения лицензии.
Планируемое расписание и сроки регистрации компании
- Подготовка документов к подаче 4- 6 недель.
- Проверка ККЦББ 6 месяцев.
- Ответ на вопросы, замечания, запросы ККЦББ 4 недели.
- Интервью ККЦББ с мажоритарными акционерами, директорами и менеджерами 1 неделя.
Весь процесс требует значительного вклада со стороны спонсора, поэтому вся информация должна быть получена нами в своевременной манере. График является ориентировочным и предполагает своевременную ответную реакцию спонсора и ККЦББ.
Тарифы на регистрацию
Тарифы зависят от услуг из числа лицензируемых. Эти сведения заносятся в инструкцию по работе, бизнес план и в основную документацию заявления.
Тарифы для фирм с лицензией на:
- Управление портфелем ценных бумаг.
- Предоставление инвестиционных консультаций.
- Принятие и передача заказов в соответствии с одним или более финансовыми инструментами.
Тарифы на такой бизнес составляют 40,000 евро плюс НДС (75% платежа оплачивается вперед и оставшиеся 25% выплачиваются сразу после подачи заявления в ККЦББ. Просим принять ко вниманию, что суммы указанные выше не подлежат возврату даже в случае отказа ККЦББ на заявление). Также просим Вас учитывать расходы на неисполнительных директоров как дополнительные годовые расходы.
По всем вопросам о регистрации Кипрских Инвестиционных Компаний просим обращаться к нашим специалистам.
